Анализ ситуации в Черноморском регионе

Автор : OilWorld.RU

Давление на глобальные рынки сельскохозяйственной продукции усиливается по мере того, как российско-украинский конфликт продолжается уже третью неделю, поскольку затяжные боевые действия могут вынудить покупателей зерна и масличных культур, которые полагаются на двух основных черноморских производителей, искать источники поставок в других местах сообщает oilworld.ru со ссылкой на S&P Global Platts.

Перебои с поставками из региона вызвали опасения по поводу инфляции цен на продовольствие, особенно в то время, когда мировые цены на зерновые и семена масличных культур находятся на рекордно высоком уровне.

На эти две страны приходится около 26% мирового экспорта пшеницы. На сегодняшний день Россия экспортировала 26 млн тонн пшеницы в 2021-22 маркетинговом году (июль-июнь), что составляет 80% от годовой оценки Министерства сельского хозяйства США, а Украина – 18 млн тонн, что составляет 90% от оценки Министерства сельского хозяйства США.

Министерство сельского хозяйства США также ожидает, что Украина обеспечит 13% мирового экспорта кукурузы в этом году. На данный момент в 2021-22 МГ страна экспортировала почти 18 млн тонн кукурузы, что составляет 65% от годовой оценки Министерства сельского хозяйства США.

На страны также приходится около 80% мирового экспорта подсолнечного масла. На цены на другие растительные масла также повлияла вызванная конфликтом нехватка предложения подсолнечного масла, поскольку они являются конкурирующими рынками.

Рынки пшеницы в смятении

Россия является крупнейшим в мире экспортером пшеницы, а Украина входит в первую пятерку. Цены на обе культуры находятся на рекордно высоком уровне на фоне паузы в экспорте.

S&P Global Commodity Insights оценивает экспорт пшеницы из России в 36,5 млн тонн и производство в 77,6 млн тонн в 2021-22 МГ. Ожидается, что Украина отгрузит 22,5 млн тонн пшеницы и произведет 31,2 млн тонн.

Экспортные цены на пшеницу как из России, так и из Украины выросли на 45% с начала конфликта 24 февраля. S&P Global оценило российскую пшеницу FOB в 440 долларов за тонну и украинскую пшеницу в 436 долларов за тонну на 10 марта. .

Экспортные цены на австралийскую и канадскую пшеницу выросли на 27% и 15% соответственно за тот же период из-за опасений по поводу нехватки предложения.

Крупнейшие страны-покупатели пшеницы в Причерноморье, в том числе Египет, Турция и Индонезия, больше всего пострадали от сбоев в торговле и повышения цен.

Египет запретил экспорт пшеницы и муки на три месяца с 12 марта, чтобы поддержать предложение, а Иран выделил 100 миллионов долларов на создание резервов пшеницы.

«Регионы Ближнего Востока и Северной Африки обычно покупают пшеницу у Черного моря, но теперь, когда торговый поток застопорился, они ищут альтернативные источники пшеницы», — сказал представитель многонациональной фирмы по торговле зерном.

Источники сообщают, что в ближайшем будущем спрос на пшеницу из Причерноморья, вероятно, переместится в европейские страны, такие как Германия, Франция, Румыния и Болгария.

Трейдеры также рассматривают экспорт из Австралии, однако более высокие цены могут отпугнуть импортеров. Индия, обладающая огромными запасами, стала крупным экспортером пшеницы , поскольку она может предлагать пшеницу по относительно более низким ценам.

Кукурузные перспективы Украины упали

Украина является четвертым по величине экспортером кукурузы, и конфликт нанес ущерб экспорту кукурузы в 2021-22 МГ и вызвал опасения по поводу посева нового урожая в апреле.

Министерство сельского хозяйства США снизило оценку экспорта кукурузы из Украины на 6 млн тонн до 27,5 млн тонн из-за конфликта.

По словам источников на рынке, покупатели, вероятно, обратятся к американской кукурузе на фоне сбоев в экспорте. Основные направления для украинской кукурузы включают Китай и ЕС.

9 марта Министерство сельского хозяйства США также повысило оценку экспорта кукурузы из США на 2021-22 МГ на 1,9 млн тонн.

Кнофликт также нанесет ущерб производству кукурузы в Украине в 2022-23 МГ.

По оценкам S&P Global, производство кукурузы в Украине в 2022-23 МГ составит 27,5 млн тонн, что на 38% меньше, чем в 2021-22 МГ.

В настоящее время США являются доступным вариантом на мировом рынке кукурузы, поскольку урожай кукурузы в Южной Америке ожидается через несколько месяцев. Однако в долгосрочной перспективе отсутствие или низкие поставки украинской кукурузы могут благоприятствовать южноамериканской кукурузе.

Конфликт угрожает поставкам подсолнечного масла

Около 1,2 млн тонн подсолнечного масла в месяц планируется экспортировать из Черного моря в марте и апреле, заявил на конференции 9 марта глава гамбургской компании Oil World Томас Мильке.

Регион обычно отгружает 10,5 млн тонн подсолнечного масла в год .

«В настоящее время дефицит растительного масла на Черном море составляет от 13% до 14% мирового экспорта и не может быть заменен другим происхождением без значительного сокращения мандатов на биодизель», — сказал Мильке.

Хотя на подсолнечное масло обычно приходится лишь около 9% мирового потребления растительного масла, оно является важным источником растительного масла для ЕС, а также для многих стран Ближнего Востока и Северной Африки, включая Турцию, Иран и Египет.

Крупнейший покупатель растительного масла Индия наращивала импорт подсолнечного масла в течение последних трех месяцев, поскольку цены на подсолнечное масло периодически опускались ниже конкурирующих растительных масел, соевого и пальмового сообщает oilworld.ru со ссылкой на S&P Global Platts.

«Месяц назад мы ожидали, что экспорт подсолнечного масла из Черноморского региона вырастет более чем на 2 млн тонн до 13,5 млн тонн в 2021-22 МГ. Теперь вопрос в том, сколько будет потеряно из-за конфликта», — заявил ведущий аналитик Джеймс Фрай, председатель правления агробизнеса. Об этом сообщает консалтинговая компания LMC International.

«Это идеальный шторм. Запасы и экспортные поставки масел падают. Шкаф пуст, поэтому нет альтернативы тому, чтобы позволить высоким ценам нормировать спрос, чтобы сбалансировать рынок».